(6.5) was found to be less than the market risk premium ().

(6.5) został znaleziony być mniej niż rynkowa premia ryzyka ().

The market risk premium is determined from the slope of the SML.

Rynkowa premia ryzyka jest ustalona ze stoku SML.

Equity Market Risk Premium: The return on investment that investors require above the risk free rate.

Rynek akcji premia za ryzyko: rentowność inwestycji, której inwestorzy wymagają ponad ryzykiem wolna stawka.

It states that the expected mean return of security1 is equal to the risk-free rate of return plus a weighted market risk premium.

To stwierdza, że spodziewać się skąpy nawrót security1 równa się pewnej rentowności plus obciążona rynkowa premia ryzyka.

- Estimation of the Market Risk Premium: Evidence from the United States Market.

- Szacunkowa ocena rynkowej premii ryzyka: Dowody ze Stanów Zjednoczonych Rynek.

Equation (5.7) merely states that the risk premium that holders of security 1 should expect is a function () of the market risk premium.

Równanie (5.7) jedynie stwierdza, że premia za ryzyko że posiadacze bezpieczeństwa 1 powinien oczekiwać jest funkcją () z rynkowej premii ryzyka.

The models state that investors will expect a return that is the risk-free return plus the security's sensitivity to market risk times the market risk premium.

Modele stan, którego inwestorzy będą spodziewać się powrót czyli pewny powrót a do tego wrażliwość bezpieczeństwa na czasy ryzyka rynkowego rynkowa premia ryzyka.

The slope of the SML is equal to the market risk premium and reflects the risk return trade off at a given time:

Pochyłość SML równa się rynkowej premii ryzyka i odzwierciedla ryzyko zwracać handel daleko we wskazywanym czasie:

The market reward-to-risk ratio is effectively the market risk premium and by rearranging the above equation and solving for E(Ri), we obtain the Capital Asset Pricing Model (CAPM).

Rynek reward-to-risk stosunek jest skutecznie rynkową premią ryzyka i przez uporządkowanie wyżej wymienionego równania i rozwiązywanie dla E (Ri), uzyskujemy Atut kapitałowy model wyceny (CAPM).

In the case of securities we may use the capital asset pricing model developed in Chapter 5, where the expected return on security i,(E(ri)) is determined by multiplying the security's beta coefficient by the market risk premium and adding the result to the risk-free rate of interest.

W przypadku bezpieczeństw możemy używać atutu kapitałowego model wyceny rozwinięty w Chapter 5, gdzie oczekiwana stopa zwrotu na i związanym z bezpieczeństwem, (E (ri)) decyduje przez mnożenie współczynnik beta bezpieczeństwa przez rynkową premię ryzyka i dodawanie wyniku do pewnej stawki oprocentowania.